وصلتني على الإيميل رسالة رائعة من
"مجموعة بخيت" كوني مشترك في نشرة بريدهم.
وحبيت ألخص المهم والمفيد
لأداء "صندوق بخيت للمتاجرة بالأسهم السعودية"
ومقارنته بأداء الصناديق الأخرى.
بداية أذكر تعريف هذا الصندوق:
تتمثل أهداف الصندوق في تحقيق عائد نسبي ايجابي (مقارنة بالمؤشر الاسترشادي وهو مؤشر ستاندرد أند بورز لأسهم الشركات السعودية المتوافقة مع الضوابط الشرعية أو مؤشر مماثل) مع تحمل أدنى مستوى ممكن من المخاطر.
كما يهدف الصندوق أيضاً إلى تحقيق عائد أفضل من متوسط أداء الصناديق المنافسة المشابهة.
ونلاحظ أنه يتماشي مع مؤشر يتوافق مع الضوابط الإسلامية.
كما أنهم ذكروا أن رسوم الاشترك: لا يوجد.
لكنهم قالوا: إن نسبة المخاطرة مرتفعة، فليست هي بقليلة المخاطرة ولا متوسط. وهذه نقطة حساسة.
وتاريخ تأسيس الصندوق: 7 مايو 2007.
وحجم الأموال المودعه في هذا الصندوق: أكثر من 35 مليون ريال سعودي.
والحد الأدنى للاشتراك: 10.000 ريال سعودي.
وبالمقارنة مع أداء الصناديق التي تتاجر في الأسهم السعودية، فقد اشار التقرير :
وبالنظر إلى أن أداء الصندوق: أداء مرتفع المخاطر.
فقد أدى إلى خسارة الصندوق بنسبة: 12 % خلال الخمس سنوات
لكن بالنظر إلى بداية الصندوق حتى اليوم، فقد حقق الصندوق ما نسبته: 52 % . وهو مبلغ جيد بالنظر إلى المخاطرة العالية.
أما "صندوق فالكم" .. فلم يحقق خسائر خلال السنوات الخمس، وحقق منذ الست سنوات، ما نسبته: 60 %
ويشابه صندوق بخيت في الحد الأدنى للاشتراك.
وبالرجوع إلى تعريف صندوق فالكم، فقد قال في الموقع:
أهداف هذا الصندوق تتمثل في تنمية رأس المال على المدى الطويل.
وختاما، فإن هذا الموضوع ليس هدفه التسويق، بقدر ما هو تعليم
وحبيت ألخص المهم والمفيد
لأداء "صندوق بخيت للمتاجرة بالأسهم السعودية"
ومقارنته بأداء الصناديق الأخرى.
بداية أذكر تعريف هذا الصندوق:
تتمثل أهداف الصندوق في تحقيق عائد نسبي ايجابي (مقارنة بالمؤشر الاسترشادي وهو مؤشر ستاندرد أند بورز لأسهم الشركات السعودية المتوافقة مع الضوابط الشرعية أو مؤشر مماثل) مع تحمل أدنى مستوى ممكن من المخاطر.
كما يهدف الصندوق أيضاً إلى تحقيق عائد أفضل من متوسط أداء الصناديق المنافسة المشابهة.
ونلاحظ أنه يتماشي مع مؤشر يتوافق مع الضوابط الإسلامية.
كما أنهم ذكروا أن رسوم الاشترك: لا يوجد.
لكنهم قالوا: إن نسبة المخاطرة مرتفعة، فليست هي بقليلة المخاطرة ولا متوسط. وهذه نقطة حساسة.
وتاريخ تأسيس الصندوق: 7 مايو 2007.
وحجم الأموال المودعه في هذا الصندوق: أكثر من 35 مليون ريال سعودي.
والحد الأدنى للاشتراك: 10.000 ريال سعودي.
وبالمقارنة مع أداء الصناديق التي تتاجر في الأسهم السعودية، فقد اشار التقرير :
وبالنظر إلى أن أداء الصندوق: أداء مرتفع المخاطر.
فقد أدى إلى خسارة الصندوق بنسبة: 12 % خلال الخمس سنوات
لكن بالنظر إلى بداية الصندوق حتى اليوم، فقد حقق الصندوق ما نسبته: 52 % . وهو مبلغ جيد بالنظر إلى المخاطرة العالية.
أما "صندوق فالكم" .. فلم يحقق خسائر خلال السنوات الخمس، وحقق منذ الست سنوات، ما نسبته: 60 %
ويشابه صندوق بخيت في الحد الأدنى للاشتراك.
وبالرجوع إلى تعريف صندوق فالكم، فقد قال في الموقع:
أهداف هذا الصندوق تتمثل في تنمية رأس المال على المدى الطويل.
حيث يقوم الصندوق بالاستثمار في الأوراق المالية المدرجة في سوق الأسهم السعودية التي تتوافق مع ضوابط الشريعة الإسلامية من خلال مؤشر التداول (TASI). يمنح هذا الصندوق المستثمرين القدرة على المشاركة في فرص النمو التي يوفرها الاقتصاد السعودي. و لتحقيق أهداف الصندوق فإن مدير الصندوق يقوم بتوظيف إستراتيجية إستثمار نشطة و يقوم بالإستثمار مباشرة في الأسهم المدرجة في سوق الأسهم السعودي بما يتوافق مع أحكام الشريعة الإسلامية.
يستثمر الصندوق 90% على الأقل من صافي أصوله في أسهم الشركات المدرجة في السوق السعودية المتوافقة مع الضوابط الشرعية في ظروف السوق العادية.يتم إختيار الإستثمار في أسهم معينة في هذا الصندوق عن طريق التحليل الأساسي المرتكز على القيمة طويلة الأجل، و يركز على سعر السوق الخاص بأسهم شركة ما مقارنة ذلك بتقييم المدير للأرباح و قيمة الأصول و التدفقات النقدية المحتملة طويلة الأجل لتلك الشركة. كذلك يأخذ المدير في الإعتبار أيضاً مكرر السعر للربح و الهوامش الربحية و قيمة التصفية للشركة.
يستثمر الصندوق 90% على الأقل من صافي أصوله في أسهم الشركات المدرجة في السوق السعودية المتوافقة مع الضوابط الشرعية في ظروف السوق العادية.يتم إختيار الإستثمار في أسهم معينة في هذا الصندوق عن طريق التحليل الأساسي المرتكز على القيمة طويلة الأجل، و يركز على سعر السوق الخاص بأسهم شركة ما مقارنة ذلك بتقييم المدير للأرباح و قيمة الأصول و التدفقات النقدية المحتملة طويلة الأجل لتلك الشركة. كذلك يأخذ المدير في الإعتبار أيضاً مكرر السعر للربح و الهوامش الربحية و قيمة التصفية للشركة.
وختاما، فإن هذا الموضوع ليس هدفه التسويق، بقدر ما هو تعليم
ومحاولة تلخيص لتقرير استثماري.
_______________
المراجع:
http://bakheetgroup.com/BIG_STEF_MR_2012_12/BIG_STEF_MR_2012_12_a.asp?Fund_Code=1900-01
http://www.falcom.com.sa/saudi_equity_ar.htm
http://www.falcom.com.sa/saudi_equity_ar.htm
ليست هناك تعليقات:
إرسال تعليق